La GTC de Nvidia, conocida como el 'Woodstock de la IA', da inicio hoy (16 de marzo) y los analistas son cautelosos sobre su capacidad para revitalizar el precio de las acciones de la compañía.
La GTC de Nvidia, conocida como el 'Woodstock de la IA', da inicio hoy (16 de marzo) y los analistas son cautelosos sobre su capacidad para revitalizar el precio de las acciones de la compañía.
El mercado anticipa que Nvidia presentará una serie de actualizaciones, pero el analista de UBS, Timothy Arcuri, mencionó en un informe la semana pasada: 'Es difícil imaginar que Nvidia pueda proporcionar comentarios que cambien el argumento de inversión y permitan que las acciones salgan de su rango lateral'. Hasta la fecha, las acciones de Nvidia han caído un 3% este año, y, a pesar de un sólido informe financiero el mes pasado, el precio de las acciones sigue en descenso.
El analista Jay Goldberg de Seaport Research, quien mantiene una postura bajista, afirmó que Nvidia ha tenido 'cada vez más dificultades para influir en el mercado'. Uno de los problemas es que las limitaciones de capacidad de la cadena de suministro han moderado, en cierta medida, las perspectivas de crecimiento a corto plazo de Nvidia.
En un informe a sus clientes, escribió: 'Durante los últimos cuatro años, la GTC de Nvidia siempre ha sido el centro de atención de toda la industria de IA. Aparte de todos los anuncios (nuevos mapas de ruta, nuevos socios), este evento parece también inspirar la imaginación sobre los logros de IA. Sin embargo, este año, la industria de semiconductores necesita más que solo visiones'.
El CEO de Nvidia, Jensen Huang, dará una presentación principal el lunes a las 2 p.m. hora del Este. Timothy Arcuri de UBS señaló que Wall Street espera más detalles sobre la hoja de ruta de Nvidia, desde la próxima plataforma Vera Rubin hasta la futura arquitectura Feynman.
Al mismo tiempo, el Financial Times reportó que Nvidia anunciará nuevos productos centrados en 'inferencia', integrando la tecnología de Groq. Este es el primer nuevo producto de Nvidia desde que adquirió Groq por $20 mil millones en diciembre pasado. Groq es una startup que desarrolla unidades de procesamiento de lenguaje (LPU) diseñadas para responder rápidamente a consultas complejas de IA. Las LPU basadas en la tecnología de Groq funcionarán en conjunto con la nueva generación de procesadores de gráficos 'Vera Rubin', que se lanzará pronto.
El analista David O'Connor de BNP Paribas indicó en su informe: 'Creemos que esta actualización ayudará a fortalecer la confianza del mercado en la posición de Nvidia en la inferencia de IA, dado que algunos inversores habían tenido actitudes escépticas previamente'.
Además, Nvidia está siendo más proactiva en el campo de los procesadores centrales (CPU). El informe de Arcuri menciona que Nvidia podría anunciar, junto con Intel, un CPU personalizado con arquitectura x86. Este movimiento podría ayudar a Nvidia a expandir su uso en centros de datos empresariales y productos de electrónica de consumo.
Nvidia está empezando a ofrecer a sus clientes un conjunto completo de productos. Arcuri indicó que, siguiendo esta dirección, Nvidia podría mostrar su ventaja de software a través de una arquitectura de pilas completas que integre chips, redes y almacenamiento (lo que Huang llama 'fábrica de IA').
Arcuri afirma que este enfoque 'cambia el centro de atención de la discusión sobre desempeño de una única generación de GPU a cómo las cargas de trabajo se descomponen, orquestan y escalan en todo el sistema'. Esto no solo valida la estrategia de la plataforma de Nvidia, sino que también ayuda a resistir la competencia de AMD y Broadcom.
El analista de Bank of America, Vivek Arya, destacó otro punto de interés para los inversores, que será la tecnología óptica propietaria de Nvidia en redes escalables. La tecnología de expansión NVLink de Nvidia puede conectar varios chips, operando como un solo chip, lo que puede aumentar significativamente el ancho de banda y reducir la latencia.
A principios de este mes, Nvidia anunció que había alcanzado acuerdos no exclusivos con Coherent y Lumentum para colaborar en sistemas láser avanzados y productos de redes ópticas. Ambas compañías son líderes en la tecnología de 'fotónica de silicio'.
Nvidia destacó que las interconexiones ópticas y las tecnologías avanzadas de empaquetado de chips son cruciales para mejorar la eficiencia energética y el ancho de banda de los centros de datos.
Extracto del artículo
- La GTC de Nvidia se considera el evento más importante del sector de IA, pero las expectativas de los analistas son cautelosas.
- Se anticipa que Nvidia presente una serie de actualizaciones, pero el impacto en el precio de las acciones no es seguro.
- Los desafíos en la cadena de suministro limitan el crecimiento a corto plazo de Nvidia.
- Nvidia planea lanzar nuevos productos que integren tecnología de Groq, enfocándose en la inferencia de IA.
- Los analistas ven con interés la potencial colaboración de Nvidia con Intel en el ámbito de CPU personalizados.
